Assurance-vie : les frais

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Difficile de savoir à l’avance ce que rapportera votre assurance vie… Par contre, vous pouvez aisément deviner ce qu’elle vous coûtera. Entre les frais d’entrée, de gestion et de sortie, la facture peut vite se montrer salée… Afin d’éviter les contrats trop “chargés”, nous vous expliquons tout ce que vous devez connaître sur les tarifs d’une assurance vie.

Frais d’adhésion

Les frais d’adhésion à un contrat d’assurance vie sont fixes et directement liés à l’ouverture du contrat. De fait, vous ne les paierez qu’une seule fois. Ces frais s’élèvent généralement à quelques dizaines d’euros seulement. Tous les contrats d’assurance vie n’exigent pas nécessairement des frais d’adhésion.

Frais de versement

Parfois appelés “frais sur versements”, les frais de versement s’appliquent à chaque versement ou abondement. 

C’est-à-dire que l’assuré paye des charges chaque fois qu’il verse de l’argent sur son contrat. Celles-ci sont déduites directement des sommes investies et rémunèrent l’assureur. Généralement à hauteur de 5%, ces frais diminuent ainsi votre capital et vos performances futures.

Exemple :

Vous souscrivez à un contrat d’assurance vie comportant 3% de frais de versement. Vous versez  3000€ sur votre contrat, la somme réelle déposée sur votre assurance vie sera de 2910€ (soit 3000€ - 3%).

Frais d’arbitrage

Les frais d’arbitrages s’appliquent lorsque vous souhaitez modifier votre allocation, c'est-à-dire vous désinvestir d’un ou plusieurs fonds pour réinvestir dans d’autres fonds. Ces frais varient selon le type d’arbitrage :

L’arbitrage à la demande

Si le souscripteur demande l’arbitrage, les frais appliqués sont habituellement inférieurs à 1%... voire même inexistants.

L’arbitrage automatique

L’assuré peut recourir à des options de gestion telles que la sécurisation des plus-values ou le rééquilibrage automatique. Ces options permettent de programmer des arbitrages qui se déclenchent automatiquement selon l’évolution de la valorisation du fonds concerné ou du portefeuille. Ces opérations sont soumises à des tarifs propres, différents des arbitrages à la demande

Ces frais s’appliquent sous la forme d’un pourcentage du montant arbitré.

NB : Certains contrats offrent un ou plusieurs arbitrages par an, les frais d'arbitrage peuvent également varier s’il s’agit d’un arbitrage papier ou en ligne.

Frais de gestion

Les frais de gestion sont des frais annuels calculés sur le montant du capital géré. Le pourcentage des frais varie en fonction des supports utilisés, s’il s’agit de :

Fonds en Euros

Les frais de gestion des Fonds Euros varient entre 0,3% et 1% de l’encours au 31 décembre. Ils reviennent à l’assureur qui gère le support. Ces frais passent souvent inaperçus car la communication du rendement annuel et les versements des intérêts annuels aux épargnants sont réalisés en net (c’est-à-dire une fois les frais de gestion déduits).

Unités de Comptes

Les Unités de Compte font l’objet d’une double facturation :

1. La société de gestion perçoit ses propres frais : le pourcentage dépend du nombre d’interventions effectuées par le gestionnaire.

2. Frais de gestion liés aux Unités de Compte : Il s’agit de frais prélevés par l’assureur dont la fourchette varie entre 0,3% et 1%. L’assureur touche les frais par réduction du nombre de parts. Autrement dit, si l’assuré possède 100 parts d’UC avec 1% de frais, il restera à l’investisseur - après prélèvement - 99 parts.

Frais de transaction

Les frais de transaction s’ajoutent à la facture lorsque l’épargnant investit dans des fonds “atypiques”, c’est-à-dire distincts des organismes de placement collectif (OPCVM) ou fonds euros. Ces frais sont surtout prélevés lors de transactions sur les SCPI, les trackers ou les titres vifs (actions de sociétés).

Frais de sortie

Au moment de récupérer les bénéfices de votre investissement, d’autres frais peuvent entrer en jeu. Tout dépend des options que vous aurez choisies lors de la souscription. Si des frais de sortie s’appliquent, ils peuvent prendre deux formes : 

Frais de sortie en rente

Plusieurs facturations accompagnent la sortie en rente :

• Frais de conversion : transformation du capital en rente viagère. Ils sont pris sur la valeur totale du portefeuille.
• Frais d’arrérages : prélevés chaque fois que la rente est versée.
• Frais de gestion des rentes : fonctionnent comme les frais de gestion et représentent 0,5% à 1% de frais annuels.

Frais de sortie en capital

Autrefois appliqués par certains assureurs, les frais correspondant à une sortie en capital - c’est-à-dire récupérer d’un coup l’ensemble du capital - ne s’appliquent plus, ou très rarement.